Key Different – Actuele versus langetermijnverplichtingen
Verplichtingen in een bedrijf ontstaan door het verschuldigd zijn van geld aan partijen buiten het bedrijf. Dit is een wettelijke verplichting die het bedrijf in de toekomst moet nakomen. Verplichtingen vloeien voort uit de aangegane schuld en de aard van de schuld is afhankelijk van de vereiste om deze aan te gaan. Ze kunnen dus van korte of lange duur zijn. Het belangrijkste verschil tussen kortlopende en langlopende verplichtingen is dat, terwijl kortlopende verplichtingen de verplichtingen zijn die binnen het lopende boekjaar verschuldigd zijn, langlopende verplichtingen verplichtingen zijn die langer dan één boekjaar in beslag nemen.
Wat zijn huidige verplichtingen
Huidige verplichtingen zijn kortlopende financiële verplichtingen waarvan de afwikkeling binnen de boekhoudperiode, meestal één jaar, moet plaatsvinden.
Soorten huidige verplichtingen
Te betalen rekeningen
Dit zijn de te ontvangen gelden door crediteuren van het bedrijf. Crediteuren ontstaan als gevolg van kredietverkopen.
Overlopende uitgaven
Een boekhoudkundige uitgave die in de boeken wordt opgenomen voordat deze wordt betaald (bijv. opgelopen huur).
Te betalen rente
Als een bedrijf langlopende leningen heeft, moet periodieke rente worden betaald.
Korte termijnschuld
Elk type schuld dat wordt aangegaan waarvan de vervaldatum in de loop van het boekjaar v alt (bijv. kortlopende banklening).
Bankschuld
Een door de bank toegekende vergoeding voor het bedrijf om cheques uit te schrijven tot een bedrag dat het saldo van de bankrekening overschrijdt. Dit is toegestaan voor de vertrouwde klanten.
Kortlopende schulden zijn een essentieel aspect bij het bepalen van de liquiditeitspositie en twee belangrijke ratio's worden berekend met behulp van de kortlopende schulden.
1. Stroomverhouding
Current Ratio wordt ook wel de 'werkkapitaalratio' genoemd en berekent het vermogen van het bedrijf om zijn kortlopende schulden af te betalen met zijn vlottende activa. Het wordt berekend als, Current Ratio=Vlottende Activa/Current Passiva
Ideale huidige ratio wordt beschouwd als 2: 1, wat betekent dat er 2 activa zijn om elke verplichting te dekken. Dit kan echter variëren, afhankelijk van de industriestandaarden en bedrijfsactiviteiten.
Zuurtestverhouding
Acid test ratio wordt ook wel de 'quick ratio' genoemd en is vrij gelijkaardig aan de current ratio. Het sluit echter de voorraad uit bij de berekening van de liquiditeit. De reden hiervoor is dat voorraad over het algemeen een minder liquide vlottende activa is in vergelijking met andere. Het wordt berekend als, Acid Test Ratio=(Vlottende Activa – Voorraad) / Huidige Passiva
De bovenstaande ratio geeft een betere indicatie van de liquiditeitspositie in vergelijking met de huidige ratio, en de ideale ratio zou 1:1 zijn. De nauwkeurigheid van dit ideaal wordt echter, net als bij de huidige ratio, in twijfel getrokken door financiële experts.
Wat zijn langlopende verplichtingen?
Deze verwijzen naar financiële verplichtingen op lange termijn die niet vervallen binnen de boekhoudperiode (één jaar). Voor de meeste soorten langetermijnverplichtingen is onderpand (een reëel actief dat de lener als zekerheid in pand geeft, zoals onroerend goed of spaargeld) nodig om schulden te verkrijgen. Dit is om de belangen te beschermen van de partij die de schuld verstrekt, aangezien het actief kan worden verkocht om het geld te dekken in het geval dat de lener in gebreke blijft.
Soorten langlopende verplichtingen
Langlopende leningen
Schuld te betalen over een langere periode die langer is dan een jaar.
Kapitaalhuur
Een leningsovereenkomst om een vast actief te verkrijgen. Sommige kapitaalleaseovereenkomsten kunnen zich uitstrekken tot een aanzienlijk lange periode, met een maximum van 99 jaar.
Te betalen obligaties
Een financiële zekerheid met een nominale waarde en een vervaldatum die is uitgegeven om financiering van investeerders te verkrijgen.
Figuur 1: Obligaties worden uitgegeven door zowel overheden als bedrijven om investeringsvereisten te financieren
Een belangrijk aspect met betrekking tot langlopende verplichtingen is dat ze ook een element van kortlopende verplichtingen bevatten, meestal in de vorm van jaarlijkse rente. Zo moet de voor elk jaar te betalen rente worden geregistreerd als een kortlopende verplichting, terwijl het uitstaande kapitaalbedrag moet worden opgenomen onder langlopende verplichtingen.
Wat is het verschil tussen kortlopende en langlopende verplichtingen?
Huidige versus langlopende verplichtingen |
|
| Vaste verplichtingen zijn verplichtingen die binnen het lopende boekjaar opeisbaar zijn. | Langlopende verplichtingen zijn verplichtingen waarvan de afwikkeling langer dan één boekjaar in beslag neemt. |
| Voorbeelden | |
| Overlopende rekeningen, te betalen rekeningen en te betalen rente zijn veelvoorkomende voorbeelden van kortlopende verplichtingen. | Leningen op lange termijn, te betalen obligaties en kapitaalleaseovereenkomsten zijn soorten langlopende schulden. |
| Relatie met activa | |
| Vlottende activa zouden voldoende moeten zijn om kortlopende verplichtingen te compenseren. | Lange termijn activa zouden voldoende moeten zijn om langlopende verplichtingen te compenseren. |
Samenvatting – Actuele versus langetermijnverplichtingen
De beslissing of kortlopende of langlopende schulden moeten worden overwogen, hangt af van de aard van de zakelijke behoefte. Als het bedrijf bijvoorbeeld van plan is een nieuw gebouw te bouwen, is het niet praktisch om een kortlopende schuld aan te vragen. Investeringen op lange termijn moeten worden gefinancierd met schulden op lange termijn en investeringen op korte termijn moeten worden gefinancierd met schulden op korte termijn. Het verschil tussen kortlopende en langlopende verplichtingen vloeit dus in eerste instantie voort uit de tijdsperiode waarbinnen de schuld zal worden afgewikkeld en de aard van de vereiste dat middelen worden geleend.
